近期，在政策引導與險企發力下，“車電分離”模式汽車商業車險（以下簡稱“‘車電分離’模式車險”）探索加快。

業內人士認為，在特定場景下，“車電分離”模式車險有助于降低新能源汽車消費者的購車與投保成本。但該模式也對險企的風險識別、定價與理賠能力提出更高要求，從試點走向全面推廣仍需時間。未來，新能源車險市場或將呈現“車電一體”與“車電分離”兩種模式并行的格局。

降保費效果明顯

“車電分離”模式的核心是將新能源汽車和電池的所有權、使用權分離。消費者可通過電池租賃、換電服務等方式，將電池的管理、維護交由專業機構，僅保留車身所有權并享有電池使用權。

在此基礎上，“車電分離”模式車險將車身與電池保障責任拆分：車身部分保險與傳統燃油車車損險保持一致，電池則由供應商統一投保，覆蓋電池衰減、損壞等風險。

相關創新已獲得政策明確支持。去年初，國家金融監督管理總局、工業和信息化部等四部門發布的《關于深化改革加強監管促進新能源車險高質量發展的指導意見》提出，要創新優化新能源車險供給。研究探索“車電分離”模式汽車商業車險產品，為相關新能源汽車提供科學合理保險保障。

地方層面也加快落地節奏。深圳市地方金融管理局等四部門近日印發的《深圳市關于保險業助力科技創新和產業發展的行動方案（2026-2028年）》明確提出，在城市交通等特定場景領域，探索“車電分離”模式汽車商業車險產品。

目前，“車電分離”模式車險已出現規模化實踐案例。例如，重慶黔途物流近期實施首批10輛新能源貨車更換，便采用“車電分離”模式車險。據介紹，與傳統采購方式相比，這種方式的初始投入成本降低30%至50%，保險保費也降低了約30%。

對外經貿大學創新與風險管理研究中心副主任龍格對記者表示，“車電分離”模式車險將電池與車身風險分離，通過精準匹配風險主體，有望緩解車主負擔，試點實踐也顯現出保費下降的結果。“車電分離”模式有望成為破解新能源車險痛點的重要路徑。

部分財產保險公司加大了“車電分離”模式車險的研究力度。例如，近期，陽光財險深圳分公司成立了新能源專項工作組，圍繞這一模式展開前瞻性研究；中華聯合財產保險股份有限公司深圳分公司亦成立了相關課題組。

某財險公司車險負責人對記者表示，汽車的壽命和動力電池的壽命不同，“車電分離”模式車險有望解決這一難題，針對車身和電池的不同風險特征實現精準定價、分類承保，具備較高的探索與推廣價值。

將率先在營運領域落地

科波拉汽車咨詢服務（青島）有限公司創始人、首席執行官王浩對記者表示，部分新能源車企較早推出了車電所有權分離，可租可售的靈活方案，并分別為車輛和電池投保的運營模式。對出租車、物流車等營運企業來說，初始投入低、換電效率高，“車電分離”模式綜合成本優勢突出。

上述財險公司車險負責人認為，“車電分離”模式下，電池在換電站進行集中、專業、科學養護，有助于延長電池壽命，最大化利用和節約資源。未來，“車電分離”承保模式有望在網約車、物流車、公交車等營運車輛領域率先規模化落地。

此外，業內人士認為，對險企而言，“車電分離”模式車險也帶來一些挑戰。龍格表示，核心難點在于電池流轉頻繁導致其健康狀態與權責難以實時追蹤，給險企的風險評估、精準定價及事故責任認定帶來了挑戰。同時，電池技術快速迭代且數據分散，定損理賠需多方復雜協同，其長期可持續的盈利模式仍有待市場檢驗。

綜合業內觀點，未來新能源車險市場不會簡單走向單一模式，“車電一體”車險與“車電分離”模式車險將長期并存、互補發展，前者適配主流私家車市場，后者聚焦營運車隊等專業化場景，共同構成多層次保障體系。（記者 冷翠華）